Retorno de investimento: saiba se o seu está gerando lucro ou prejuízo

Projeção de gráfico em crescimento sobre um tablet, ilustrando o aumento do retorno de investimento em estratégias digitais.

cê que tem restaurante, mercado, peixaria, bar, confeitaria ou padaria, sabe a importância de colocar dinheiro para fazer uma empresa crescer, mas como descobrir se há um bom retorno sobre o investimento?

Neste post, veja como calcular o ROI, o que considerar no cálculo e como usar a informação para melhorar a lucratividade do seu negócio.

O que é retorno de investimento?

O retorno de investimento é tudo que o capital aplicado traz ao negócio. Não só o lucro imediato, mas também melhoria do caixa, redução de custos, lifetime value, entre outros. Pode ser medido por métricas como ROI, payback, fluxo de caixa, entre outras.

Métricas para descobrir se o seu negócio dá lucro ou prejuízo

Veja em detalhes métricas, como: ROI, TRI, ponto de equilíbrio e quando usar cada uma delas.

1. ROI

O ROI (Retorno sobre Investimento) mostra se você está ganhando dinheiro com o que investiu.

Calcular o ROI ajuda a saber se o dinheiro investido está gerando mais vendas e lucro, evita gastar em coisas que não trazem resultados e auxilia sobre onde colocar o dinheiro para crescer.

Como calcular o ROI?

Fazer o cálculo é simples e você pode usar essa fórmula:

ROI = Lucro extra que você teve – Valor investido / Valor investido ×100

Por exemplo, foi gasto R$ 2.000 em uma campanha para divulgar um bar e com isso a proprietária ganhou R$ 2.600 a mais de vendas nesse período. Então:

ROI = 2600 − 2000 / 2000 ×100 = 30%

Ou seja, o investimento teve um retorno positivo de 30%. Isso significa que o que investiu voltou e ainda teve lucro.

2. Payback

Payback é o tempo que leva para recuperar o dinheiro que você investiu. Em vez de dizer “quanto ganho”, ele responde “em quanto tempo o investimento volta para o caixa”. É uma métrica simples e muito prática para decisões rápidas.

Para donos de estabelecimentos é útil porque ajuda a decidir se vale a pena comprar um forno novo, reformar a cozinha, investir em equipamento de refrigeração, fazer uma campanha de marketing ou comprar em volume na Black Friday, por exemplo.

Como calcular o Payback

Para saber se o investimento vai gerar lucro ou prejuízo, há dois tipos de contas:

Payback simples

É o tempo que leva para o investimento “voltar” ao caixa, sem considerar juros ou inflação.

Payback simples: Valor investido / média mensal do fluxo de caixa

Exemplo: Imagine que você compre um refrigerador profissional por R$ 18.500 e o fluxo de caixa fique em R$ 2.200 por mês. O cálculo necessário será: 18.500 ÷ 2.200 = 8,41 meses. Logo, o investimento demoraria cerca de 8 meses e 12 dias para retornar.

Payback descontado

O payback descontado responde quanto tempo demora para recuperar um investimento, considerando que dinheiro no futuro vale menos que dinheiro hoje (por isso “descontado”).

Payback descontado: Valor investido / média mensal do fluxo de caixa descontado

Usando o mesmo exemplo anterior, aqui trazemos o fluxo futuro para o valor presente usando uma taxa de 1% ao mês.

O payback descontado no primeiro mês seria: 2.200 ÷ (1 + 0,01) = R$ 2.178,22 (aprox.).

Dividindo: 18.500 ÷ 2.178,22 = 8,49 meses. Logo, o investimento demoraria cerca de 8 meses e 15 dias.

4. Ponto de equilíbrio

Mostra o quanto você precisa vender para cobrir todos os custos fixos e variáveis, ou seja, quando seu negócio começa a dar lucro de verdade. O cálculo é esse:

Ponto de equilíbrio (%) = Custos Fixos ÷ (Receita − Custos Variáveis) × 100

4. Margem de Lucro

Indica quanto do valor das vendas sobra após pagar todas as despesas. Há vários tipos:

Margem Bruta
Mostra a eficiência da produção/compra e ajuda a ver quanto resta para cobrir despesas fixas e gerar lucro.

Margem Bruta (%) = Receita − Custo dos Produtos Vendidos (CPV) / Receita ×100

Margem Operacional
Revela a lucratividade da operação principal, depois de descontar custos diretos e despesas operacionais (salários, aluguel, marketing). Indica se a operação do negócio está gerando resultado antes de impostos e juros.

Margem Operacional (%)= Receita / Lucro Operacional ×100

Margem Líquida
Mostra o quanto resta de cada real faturado depois de todos os custos, despesas, juros e impostos. É a medida mais completa de lucratividade final do negócio.

Margem Líquida (%)= Receita / Lucro Líquido ×100

5. Fluxo de Caixa

O fluxo de caixa controla todas as entradas e saídas de dinheiro, mostrando se seu negócio tem dinheiro suficiente para pagar as contas e investir em novidades.

Fluxo de Caixa = Entradas de Caixa − Saídas de Caixa